Phương Pháp Quản Lý Vốn Kelly

*

Chúng ta thường được nghe về trung bình quan trọng của Việc đa dạng mẫu mã hóa hạng mục đầu tư chi tiêu, tuy thế chắc hẳn rằng nói thì dễ rộng là tiến hành. Liệu họ gật đầu quăng quật bao nhiêu chi phí cho từng lượt trade? Khi làm sao thì vào lệnh Buy tốt Sell? Nhưng câu hỏi đó đều được câu trả lời bằng một hệ thống Quản lý vốn nhưng chúng ta cần biết chính là Tiêu chuẩn Kelly (Kelly Criterion).

Bạn đang xem: Phương pháp quản lý vốn kelly


Tiêu chuẩn chỉnh Kelly là gì?

Tiêu chuẩn Kelly (Kelly Criterion) được rước theo bạn sáng tạo ra nó – nhà đồ gia dụng lý học John Larry Kelly tín đồ thao tác mang lại hãng viễn thông AT&T. Kelly nghiên cứu và phân tích phần trăm này giúp AT&T khắc phục biểu hiện nhiễu của điện thoại cảm ứng thông minh. Không lâu tiếp đến, cách thức này được công bố rộng rãi cùng với tựa đề “A New Interpretation Of Information Rate” (1956).

Tiêu chuẩn Kelly là 1 trong những cách làm hoàn toàn có thể vận dụng vào tiền vốn chi tiêu và cá cược, trong đó gồm Roulette. Nó được áp dụng vào nhiều trò chơi cá cược, chất nhận được fan đùa buổi tối đa hóa chi phí đánh bài (cho tới một số lượng giới hạn cho phép để không thua lỗ) của bản thân vào lâu năm. Công thức này đưa thiết cá cược có thể thực hiện vô hạn lần, và không có giới giới hạn mức đánh bài nhỏ duy nhất, lớn số 1.

Công thức tính Kelly

Công thức Kelly cổ xưa là:

f* = (bp – q) / b

Trong đó:

f* = Tỉ lệ chi phí vốn hiện nay có đề nghị triển khai lần đặt cược saub = Tỉ lệ trả thưởngp = Cơ hội thắngq = Khả năng thua (thường thì bằng 1-p)

Giả sử một trò đùa gồm 40% thời cơ chiến hạ, tỉ lệ trả ttận hưởng là 2:1 (b=2), bạn khách hàng chơi này nên được sắp xếp cược mỗi lần (2 × 0.40 – 0.60)/2 = 10% tiền vốn của anh ta.

Còn trong trading, tiêu chuẩn chỉnh Kelly được mức sử dụng nlỗi sau:

Kelly % = W – < ( 1 – W ) / R >​

Có nhì thành tố chính trong cách làm này nên tính toán thù Lúc vận dụng vào vấn đề giao dịch:

W: tỷ lệ xảy ra lợi nhuận dương của một giao dịchR (win/loss): tỉ lệ giữa tổng đầy đủ thanh toán lời cùng tổng những thanh toán lỗ (payoff ratio).

Xem thêm: Điện Thoại Mobiistar Lai Zumbo S, Mua Bán Cũ Giá Rẻ Chính Hãng

Công thức này còn có tên Điện thoại tư vấn là khác optimal f. Trong số đó f là xác suất rủi ro khủng hoảng bên trên tổng ngân sách tối nhiều cho mỗi lần đỏ đen. Chữ f chính là Kelly%.

lấy một ví dụ, nếu như họ có Win ratio là 35% với R là 2, thì chúng ta ko được phép đặt cược rủi ro cho từng lần chi tiêu vượt quá 0.35-<(1-0.35)/2>= 0.025, tức không thực sự 2.5% tổng ngân sách cho từng lần đánh bài.

Cách áp dụng tiêu chuẩn Kelly

Hệ thống Kelly rất có thể sử dụng theo công việc sau:

Tính toán thù số “W”. lấy ví dụ bạn trade 50 lệnh, chúng ta thắng trăng tròn lệnh thì W = 20/50 = 0.4. Con số này càng ngay sát về 1 thì sẽ càng giỏi, thường thì thì bên trên 0.5 là ok.Tính toán thù số “R”. Tỷ lệ Reward: Risk thì ai ai cũng biết rồi. Số này to hơn 1 thì ok, có nghĩa là lợi nhuận của khách hàng đủ bù hoặc vượt qua rủi ro khủng hoảng nhưng mà chúng ta đề nghị Chịu đựng.Thế số vào bí quyết, tính K%.

Tỷ lệ K% (luôn luôn là con số nhỏ dại rộng 1) sẽ cho biết cân nặng buổi tối ưu mà bạn nên vào lệnh. lấy một ví dụ giả dụ K% = 0.05 có nghĩa là chúng ta chỉ nên chi ra 5% thông tin tài khoản để Chịu đựng rủi ro khủng hoảng cho mỗi lần trade. Hệ thống này cơ bản cho bạn biết bạn nên bằng vận hạng mục ra làm sao.

Nhưng một nguyên tắc đề xuất nhớ rằng bất kỳ K% cho mình công dụng vắt nào thì nó nên không thực sự 20-25% tài khoản cho một lần trade. Nếu hơn nữa thì rất có thể đang rủi ro khủng hoảng cho mình.

Kết luận

Không gồm hệ thống Quản lý vốn nào tuyệt vời nhất. Hệ thống này sẽ giúp cho bạn nhiều chủng loại hóa hạng mục đầu tư một bí quyết hiệu quả qua việc phân bổ vốn hợp lý mang lại từng lệnh trade, từng cặp tiền hoặc từng CP ra làm sao cho buổi tối ưu tuyệt nhất. Nhưng có rất nhiều máy nó cấp thiết làm được. Nó chẳng thể lựa chọn ra cặp tiền nào cân xứng cho chính mình trade hoặc báo trước một lần bớt đột ngột của Thị Phần. (Nhưng nó hoàn toàn có thể sút rủi ro mang đến bạn)